Die Beobachtung, dass hohe Kapitalquoten allein keine Garantie für die Stabilität von Banken bieten, wird durch das Scheitern von bekannten Finanzinstituten wie Silicon Valley Bank, Credit Suisse, Citigroup und Royal Bank of Scotland bestätigt. Trotz ihrer gut ausgestatteten Kapitalreserven brachen diese Banken zusammen und mussten von Regierungen oder Wettbewerbern gerettet werden. Dies verdeutlicht, dass die Diskussion über die erforderliche Kapitalausstattung von Banken oft den eigentlichen Kern der Bankenaufsicht verfehlt.
Die aktuelle Debatte über die Regulierung des Bankkapitals, insbesondere in den USA, hat zu kontroversen Standpunkten geführt. Während einige argumentieren, dass mehr Kapital notwendig sei, um das Bankensystem widerstandsfähiger zu machen, behaupten andere, dass hohe Kapitalanforderungen die Kreditvergabe an Verbraucher und Unternehmen behindern könnten. Es gibt auch die Frage nach der Motivation der Banken, die behaupten, höhere Kapitalanforderungen würden ihre Renditen beeinträchtigen.
Die Analyse von Bankenzusammenbrüchen in der Vergangenheit zeigt, dass die Gründe oft woanders liegen als in der Kapitalausstattung. Missmanagement von Risiken, unrentable Geschäftsmodelle und mangelnde Risikodeckung haben dazu geführt, dass Banken scheiterten, unabhängig von ihren Kapitalreserven. Daher wird argumentiert, dass die Aufsichtsbehörden innovativere Ansätze entwickeln müssen, um die Stabilität des Bankensystems zu gewährleisten.
Ein vielversprechender Ansatz zur Ergänzung der traditionellen Kapitalquotenüberwachung wäre die Einführung marktbasierter Kapitalquoten, die den tatsächlichen Börsenwert einer Bank berücksichtigen. Dies könnte dazu beitragen, die Instabilität des Bankensektors frühzeitig zu erkennen. Darüber hinaus sollte die Bankenkultur in die Überwachung und Regulierung einbezogen werden, da Schwächen in der Unternehmenskultur erhebliche Risiken darstellen können.
Die traditionelle Betrachtung der Kapitalausstattung als alleiniger Indikator für die Stabilität von Banken wird in Frage gestellt. Eine umfassendere und präzisere Herangehensweise ist erforderlich, um das Bankensystem vor Zusammenbrüchen zu schützen. Die Regulierungsbehörden haben die Aufgabe, innovative Maßnahmen zu ergreifen, um die Sicherheit des Finanzsystems zu gewährleisten und nicht ausschließlich auf die Kapitalausstattung zu vertrauen.
