NEW YORK – Die Aktien der Wall Street brachen am Mittwoch ein, als die US-Notenbank die Zinssätze weiter erhöhte, um die Inflation zu bekämpfen, während sie feststellte, dass die Turbulenzen im Bankensektor die Wirtschaft belasten könnten.
Der Einbruch kam, nachdem die europäischen Märkte im Vorfeld der Zinsentscheidung der US-Notenbank zaghafte Gewinne erzielt hatten, und folgte einer Erholungsrally Anfang dieser Woche.
Die Aktien hatten zugelegt, nachdem die Finanzbehörden nach dem Zusammenbruch von drei regionalen US-Kreditgebern in diesem Monat Maßnahmen ergriffen hatten, um eine Ansteckung im Bankensektor zu verhindern.
Aber alle Augen waren auf die Fed gerichtet, als sie eine erwartete Zinserhöhung um einen Viertelpunkt bekannt gab, ihre neunte Erhöhung in Folge, um hartnäckigen Preiserhöhungen entgegenzuwirken.
Da die Spannungen im Bankensektor auf den steilen Anstieg der Kreditkosten im vergangenen Jahr zurückgeführt wurden, hat sich der Druck auf die Zentralbanken erhöht, ihre geldpolitische Straffungskampagne einzustellen.
In einer Erklärung sagte die Fed, dass die jüngsten Entwicklungen im Bankensektor wahrscheinlich „strengere Kreditbedingungen für Haushalte und Unternehmen“ mit sich bringen werden.
Sie würden auch die Wirtschaftstätigkeit bremsen, fügte die Zentralbank hinzu.
Der Dow und der technologielastige Nasdaq schlossen beide um 1,6 Prozent niedriger, während der S&P 500 1,7 Prozent verlor.
Zu der Nervosität trugen Kommentare von US-Finanzministerin Janet Yellen bei, die am Mittwoch einem Unterausschuss des Senats mitteilte, dass die Vereinigten Staaten keine breite Erhöhung der Einlagensicherung erwägen.
„Die Aktien erholten sich anfangs aufgrund des Optimismus, dass die Fed mit den Zinserhöhungen fertig ist“, sagte Edward Moya, Senior Market Analyst bei Oanda.
„Aber Yellens Kommentar zur Einlagensicherung hat die Anleger verunsichert, da die Bankenturbulenzen nicht so schnell verschwinden werden“, fügte er hinzu.
Die Anhebung der Fed um einen Viertelpunkt entsprach den Erwartungen und erreichte das Ausmaß ihrer letzten Erhöhung im Februar.
Fed-Vorsitzender Jerome Powell sagte auf einer Pressekonferenz, dass „Zinssenkungen nicht in unserem Basisszenario sind“, und fügte hinzu, dass die Fed die Aufsicht und Regulierung der Banken nach dem raschen Zusammenbruch der Silicon Valley Bank (SVB) verstärken müsse.
„Jedes Mal, wenn Sie mehr Regulierung vorschlagen, ist dies offensichtlich negativ in Bezug auf die Aktien“, sagte Peter Cardillo von Spartan Capital.
– ‘No-Win-Position’ –
„Letztendlich war die Fed in einer No-Win-Position“, sagte Stephen Innes von SPI Asset Management nach der Zinsentscheidung.
Die Unterbrechung der Zinserhöhungen hätte Marktbefürchtungen auslösen können, dass die Probleme des Bankensektors mehr waren, als man auf den ersten Blick erkennen konnte, was zu einem „schlechteren Ergebnis“ geführt hätte, sagte Innes in einer Notiz.
London, Paris und Frankfurt schlossen knapp im grünen Bereich ab, Tage nachdem der angeschlagene Schweizer Bankengigant Credit Suisse von UBS geschluckt wurde.
Vor der Ankündigung der Fed schienen Zusicherungen und Stabilitätsmaßnahmen der Behörden eine „anhaltend positive Wirkung“ zu haben, sagte Rodrigo Catril, Analyst der National Australia Bank.
Am Dienstag hatte Yellen ihre Unterstützung für angeschlagene Kreditgeber in der größten Volkswirtschaft der Welt bekräftigt.
Dies ergänzte die Bemühungen der Behörden, die Einleger nach dem Zusammenbruch der SVB und der Signature Bank zu beruhigen, sowie die Bemühungen der Fed und anderer wichtiger Zentralbanken, den Zugang der Kreditgeber zu Liquidität zu verbessern.
Die Chefin der Europäischen Zentralbank, Christine Lagarde, sagte am Mittwoch, die jüngsten Finanzturbulenzen könnten zu „Abwärtsrisiken“ in der Eurozone beitragen, verpflichtete sich dort jedoch nicht zu weiteren Zinserhöhungen.
– Kennzahlen um 2130 GMT –
New York – Dow: 1,6 Prozent nach unten bei 32.028,90 (Schlusskurs)
New York – S&P 500: 1,7 Prozent nach unten bei 3.936,82 (Schlusskurs)
New York – Nasdaq: 1,6 Prozent nach unten bei 11.669,96 (Schlusskurs)
London – FTSE 100: Anstieg um 0,4 Prozent bei 7.566,84 Punkten (Schluss)
Frankfurt – DAX: Anstieg um 0,1 Prozent bei 15.216,19 (Schluss)
Paris – CAC 40: Anstieg um 0,3 Prozent bei 7.131,12 (Schlusskurs)
EURO STOXX 50: Anstieg um 0,3 Prozent auf 4.195,21
Tokio – Nikkei 225: Anstieg um 1,9 Prozent bei 27.466,61 (Schlusskurs)
Hongkong – Hang Seng Index: Anstieg um 1,7 Prozent auf 19.591,43 (Schlusskurs)
Shanghai – Composite: Anstieg um 0,3 Prozent bei 3.265,75 (Schlusskurs)
Euro/Dollar: Anstieg auf 1,0860 $ von 1,0772 $ am Dienstag
Pfund/Dollar: Anstieg auf 1,2273 $ von 1,2218 $
Euro/Pfund: Anstieg auf 88,47 Pence von 88,13 Pence
Dollar/Yen: UNTEN bei 131,38 Yen von 132,54 Yen
West Texas Intermediate: Anstieg um 1,8 Prozent auf 70,90 $ pro Barrel
Rohöl der Sorte Brent Nordsee: Anstieg um 1,8 Prozent auf 76,69 $ pro Barrel
