Die Deutsche Digital Assets (DDA) hat kürzlich den DDA Bitcoin Macro ETP auf den Markt gebracht und damit den weltweit ersten Bitcoin ETP präsentiert, der das Bitcoin-Engagement dynamisch basierend auf makroökonomischen Faktoren optimiert. Dieser ETP ist ab sofort an der Deutschen Börse Xetra notiert und wird dort gehandelt.
Der DDA Bitcoin Macro ETP wird zu 100% physisch durch einen Korb von Kryptowährungen abgesichert, die den Compass FT DDA Bitcoin Macro Allocation Index ("DDAMACRO") nachbilden. Diese Coins sind in "cold storage" bei Coinbase Custody International Ltd. hinterlegt, was eine sichere institutionelle Verwahrungslösung gewährleistet.
Die Gesamtkostenquote des DDA Bitcoin Macro ETP beträgt zwei Prozent, während zusätzliche Erträge aus dem Basiswert generiert werden, um den Coin-Anspruch zu erhöhen. Dieses Produkt bietet ein dynamisches, systematisches Exposure gegenüber BTC und USDC, wobei wichtige makroökonomische Faktoren genutzt werden, um das Bitcoin-Exposure zu optimieren und das langfristige Risikomanagement zu verbessern.
Mit der jüngsten Aktualisierung des Bundesfinanzministeriums (BMF) bezüglich der Behandlung von virtuellen Währungen und Token im deutschen Einkommensteuerrecht könnten deutsche Privatanleger von steuerlichen Vorteilen durch die physische Rückzahlungsoption profitieren. Kapitalgewinne sind nach einer Haltefrist von 365 Tagen abgeltungssteuerfrei.
Dominik Poiger, Chief Product Officer von DDA, betonte, dass der DDA Bitcoin Macro ETP ein einzigartiges Produkt sei, welches Anlegern nicht nur die Möglichkeit bietet, von den Vorteilen von Bitcoin zu profitieren, sondern auch Schutz vor einem nachteiligen makroökonomischen Umfeld bietet. Dieses Produkt richtet sich sowohl an private als auch institutionelle Anleger, die sich vor der Volatilität und den Drawdowns bei Kryptowährungsinvestitionen abschrecken lassen.
Marc des Ligneris, verantwortlich für quantitative Strategien bei DDA, hob hervor, dass ihr Ziel darin bestehe, eine Reihe von Smart-Beta-Strategien anzubieten, welche Investoren den Zugang zu Kryptowährungen ermöglichen und gleichzeitig das Risiko langfristig effizienter steuern. Die erste Strategie, die im Rahmen dieses Angebots von DDA eingeführt wurde, reduziert das Engagement, wenn wichtige makroökonomische Faktoren den Bitcoin-Preis negativ beeinflussen.
Insgesamt stellt der DDA Bitcoin Macro ETP ein innovatives Produkt dar, das Investoren die Möglichkeit gibt, in Krypto zu investieren und gleichzeitig Risiken effektiv zu managen. Mit der Absicherung durch einen Korb von Kryptowährungen und der dynamischen Optimierung des Bitcoin-Engagements basierend auf makroökonomischen Faktoren bietet dieses ETP eine interessante Anlagemöglichkeit in der Welt der digitalen Assets.
