Die digitale Transformation hat längst Einzug in die Finanzwelt gehalten und immer mehr Banken beginnen, sich für die Möglichkeiten der Kryptowährungen zu interessieren. Ein solches Beispiel ist der 150 Jahre alte Gigant Goldman Sachs, der plant, bis Ende des Jahres drei Projekte zur Tokenisierung zu starten. Unter der Leitung von Mathew McDermott, dem globalen Leiter für digitale Vermögenswerte bei Goldman Sachs, reagiert das Unternehmen auf die starke Nachfrage seiner Kunden nach Krypto-Assets.
Die Strategie von Goldman Sachs geht jedoch über die bloße Erweiterung des Krypto-Angebots hinaus. Das Unternehmen strebt die Umsetzung ambitionierter Projekte im Bereich der Tokenisierung an, bei denen “realweltliche Vermögenswerte” wie Geldmarktfonds und Immobilien auf öffentlichen oder privaten Blockchains ausgegeben werden sollen. Diese innovative Herangehensweise soll es den Investoren ermöglichen, auf eine ganz neue Art und Weise zu investieren.
Im Gegensatz zu einigen anderen Finanzriesen wie BlackRock und Franklin Templeton unterstreicht McDermott die Bedeutung, Produkte zu entwickeln, die wirklich von den Anlegern nachgefragt werden. Dieser Fokus auf die Kundenbedürfnisse wurde kürzlich durch die Veranstaltung eines Digital-Assets-Gipfels in London untermauert, an dem über 500 Kunden teilnahmen. Das klare Feedback von diesem Event zeigt, dass Investoren bereit sind, ihre Anlagestrategien zu überdenken und innovativer zu investieren.
Nach einem turbulenten Krypto-Winter, der von Ereignissen wie dem Zusammenbruch von FTX geprägt war, erleben die Märkte aktuell eine starke Erholung. Der Start von Bitcoin ETFs zu Beginn des Jahres hat maßgeblich zu dieser Belebung beigetragen. Goldman Sachs spielte eine entscheidende Rolle bei der Einführung dieser ETFs, indem das Unternehmen als autorisierter Teilnehmer agierte und damit zur Abwicklung und Schaffung der Investmentfahrzeuge beitrug.
Obschon McDermott den Start der ETFs als wichtigen Schritt für die dynamische Entwicklung im Krypto-Bereich ansieht, sind nicht alle bei Goldman Sachs hundertprozentig von Krypto als Anlageklasse überzeugt. In einem Interview verdeutlichte Sharmin Mossavar-Rahmani, der Chief Investment Officer von Goldman Sachs Wealth Management, dass es unterschiedliche Ansichten innerhalb der Bank gibt. Dennoch bleibt die Institution aus institutioneller Sicht aktiv im Krypto-Geschäft tätig.
Die Tokenisierung nimmt eine Schlüsselstellung in den Plänen von Goldman Sachs ein. Das Unternehmen war bereits an mehreren wegweisenden Projekten beteiligt, darunter die Zusammenarbeit an einer Anleihenausgabe mit der Europäischen Investitionsbank sowie die Tokenisierung einer souveränen Green Bond für die Hong Kong Monetary Authority im Jahr 2023. Zudem wurde im selben Jahr die Goldman Sachs Digital Asset Platform ins Leben gerufen, um die Tokenisierung von Vermögenswerten zu erleichtern.
Ein herausragendes Tokenisierungsprojekt in diesem Jahr war der Treasury Fund BUIDL von BlackRock, der auf der Ethereum-Blockchain operiert. Während sich dieser Fonds vor allem an Einzelhandelskunden richtet, konzentriert sich Goldman Sachs hauptsächlich auf institutionelle Investoren und arbeitet mit privaten Blockchains. Das Ziel des Unternehmens ist es, wirkliche Marktplätze für tokenisierte Assets zu schaffen und die Geschwindigkeit sowie die Vielfalt der verwendeten Vermögenswerte als Sicherheiten zu verbessern.
McDermott hat noch keine konkreten Details zu den drei geplanten Tokenisierungsprojekten preisgegeben, jedoch zu verstehen gegeben, dass eins davon auf den Fondscomplex in den USA und ein weiteres auf die Schuldenemission in Europa abzielen wird. Mit Blick auf mögliche regulatorische Veränderungen im Kryptobereich aufgrund der anstehenden US-Präsidentschaftswahl betont McDermott, dass die Chancen für Goldman Sachs in diesem Bereich weiterhin wachsen könnten.
Die Vorbereitungen von Goldman Sachs auf eine erweiterte Präsenz im Krypto-Sektor und die Umsetzung von Tokenisierungsprojekten verdeutlichen, dass die Finanzwelt sich kontinuierlich den sich verändernden Bedürfnissen und Interessen der Kunden anpasst. Während einige noch skeptisch gegenüber Krypto-Assets sind, sehen andere das immense Potenzial dieser innovativen Technologien und setzen auf ihren erfolgreichen Einsatz. Goldman Sachs positioniert sich dabei als Wegbereiter und strebt danach, aktiv die Zukunft der Finanzwelt mitzugestalten.
